Ваш браузер устарел. Рекомендуем обновить его до последней версии.

Statinformation.ru



 

Важные параметры при выборе торговой стратегии или системы.

 

 Авторы торговых систем, предлагающие клиентам за определённую плату подключиться или приобрести эти системы, в первую очередь рассказывают об их доходности. Это важный параметр, но далеко не главный. Системы с высокой доходностью имеют большие максимальные просадки. Даже если система в целом даёт прибыль, не все клиенты смогут психологически перенести временные убытки. Для многих клиентов сокращение счёта даже на 20-30 % может стать шоком. Но такая просадка бывает практически на всех стратегиях. Даже на хороших стратегиях случаются просадки более 40%. Таким образом, показатель максимальной просадки стратегии за исторический период важнее её доходности. При этом, надо понимать, что в будущем просадка может быть намного больше. Выбирать стратегию, на которой бывают просадки более 30 – 40% вряд ли стоит. Кроме того, перед подключением надо представлять своё психологическое состояние при сокращении счёта на 20,30,40 %. У каждого человека свой психологический порог терпимости. Лучше сразу быть готовым потерять все деньги. В этом случае можно спокойно следовать стратегии.

   Другой важный параметр – частота сделок. Чем чаще сделки, тем больше комиссия за них. Даже небольшая комиссия за сделку при условии совершения нескольких сделок в день съедает десятки процентов от счёта. Смотрите статью о комиссии на главной странице.

   К комиссии добавляется проскальзывание. Смотрите статью о проскальзывании.

Чем реже сделки, тем лучше. Система, в теории дающая сотни процентов годовых при частых сделках может в реальности стать убыточной. При выборе стратегий надо отдавать предпочтение стратегиям с редкими сделками.

  Один из самых важных параметров – максимальный размер сделки относительно счёта.

Даже при торговле средствами в 3-4 раза больше счёта при переносе позиции через ночь есть шанс потерять всё и даже остаться в долгу, поскольку акция или фьючерс за ночь могут вырасти или упасть больше, чем на четверть или треть.  Кроме того и в течение дня торги могут быть остановлены и откроются на других ценах. Брокеры часто соблазняют клиентов возможностью торговать большими заёмными средствами при небольшом собственном счёте. В этих случаях полезно представлять, что эти большие суммы, которыми вы получаете возможность распоряжаться, могут стать Вашим убытком. 

   Вывод: чем меньше объём заёмных средств использует система, тем лучше, хотя при торговле без заёмных средств много заработать сложно. Если система спекулятивная и торгует внутри дня, выходя из позиций на ночь, заёмные средства могут быть больше, хотя иногда случаются сбои и рынок может закрыться раньше или внутри дня.

Ещё лучше стратегия, которая большую часть времени находится вне позиции: в этом случае комиссия минимальна и рисков нет когда нет торговли.

   Ликвидность инструментов (акций, фьючерсов) очень важна. На неликвидных акциях и фьючерсах автоматические торговые системы не работают. На российском рынке есть только 2 фьючерса, дающие возможность работать без сильных проскальзываний.

Если стратегия торгует неликвидными инструментами, результаты торговли на Вашем счёте могут быть намного хуже, чем  у стратегии, к которой подключен счёт.

   Есть и другие показатели, но они менее важные.

   Таким образом, самые лучшие стратегии: с низкими просадками, редкими сделками малым использованием заёмных средств. В идеале, большую часть времени находиться в деньгах, совершая редкие сделки с небольшим возможным убытком и небольшими заёмными средствами.